Beleggen met DUO-geld: slim gerekend of te riskant?
Canva
Mobiele belegger
Goedkoop lenen, beleggen en het verschil opstrijken: op papier klinkt het slim om je DUO-geld in beleggingen te steken. Maar hoe verantwoord is het? En is het ook echt de risico’s waard? Drie HvA-docenten met verstand van geld en ethiek geven hun visie.
Beleggen met geleend DUO-geld is niet verboden. Volgens de overheid mogen studenten zelf bepalen waar zij hun studielening aan uitgeven. ‘Het is niet verboden, dus het mag. Maar het is er niet voor bedoeld, dus je zou het niet moeten willen.’
Dat zegt Gert de Jong, HvA-docent op het gebied van ethiek en finance. Hij vindt het in eerste instantie ook een ethische kwestie, gezien het gaat om publiek geld. Studiefinanciering moet financiële drempels wegnemen – beleggen met dat geld past volgens hem niet binnen dat doel. ‘Dit geld is bedoeld om jouw studie te financieren.’
Ook vraagt De Jong zich af wat beleggen met DUO-geld betekent voor kansengelijkheid. Wie iedere geleende euro nodig heeft voor huur, boodschappen en studiekosten, kan dat geld immers niet beleggen. Een student met meer financiële ruimte wel.
Beeld: Monique Kooijmans | Gert de Jong
Zo kan het verschil tussen studenten volgens De Jong groter worden, terwijl studiefinanciering juist bedoeld is om ongelijkheid weg te nemen. ‘Waar het de ongelijkheid moet weghalen, vergroot het dan de ongelijkheid.’
‘Een verbod zie ik niet zitten, dan ontstaat waarschijnlijk weer een wirwar aan regels’
Wirwar aan regels
Toch maakt De Jong onderscheid. Bewust extra bijlenen om te beleggen? Dat vindt hij discutabeler dan beleggen met geld dat overblijft omdat je zuinig leeft.
Een verbod ziet De Jong niet zitten. Zodra de overheid gaat bepalen wat studenten wel en niet met hun lening mogen doen, dreigt volgens hem al snel een wirwar aan regels. ‘Daarmee ga je ook studenten duperen die juist heel erg van studiefinanciering afhankelijk zijn.’
‘Gratis geld’
Dat studenten beleggen met DUO-geld begrijpt hij ergens wel, zegt finance-docent Theo Feijen, die zelf belegt. ‘Voor studenten is het natuurlijk aantrekkelijk om tegen een laag percentage geld te lenen. Extra rendement, gratis geld’, vat hij de verleiding samen.
Er is alleen wel een grote ‘maar’. Voor studenten die het geleende geld slechts enkele jaren willen of kunnen laten staan, is er veel minder ruimte dan voor iemand die tientallen jaren belegt. Gaat de beurs juist in die periode onderuit, dan kan het jaren duren voordat je belegging weer op het oude niveau staat. ‘Dan heb je extra schuld gecreëerd, in plaats van meer opbrengst.’
‘Met de juiste informatie en tools kun je op bepaalde momenten heel snel, heel veel rendement halen’
Hoe hard zo’n verlies kan oplopen, hangt ook af van wat je koopt, zegt hij. Eén los aandeel kan veel harder stijgen of dalen dan een breed gespreide index met aandelen van veel verschillende bedrijven. ‘Daar zit een enorm verschil in risico in.’ Dat betekent niet dat beleggen alleen maar verkeerd kan uitpakken. ‘Met de juiste informatie en tools kun je op bepaalde momenten in de markt heel snel heel veel rendement halen’, zegt hij.
Maar zo’n gunstig moment laat zich niet plannen. Bewust extra lenen bij DUO om te beleggen raadt Feijen daarom af.
Beeld: John Bakker | Sebastiaan Stranders
Onderschat
Beleggen kost dus tijd en kennis. Sebastiaan Stranders, docent Financial Management aan de HvA en zelf privébelegger, is dan ook duidelijk over bewust extra lenen bij DUO om te beleggen: ‘Doe het niet.’
Volgens Stranders onderschatten studenten wat het vraagt om verantwoord te beleggen. ‘Het kost serieus veel tijd voordat je dat onder de knie hebt.’ Je moet weten wat je koopt, hoeveel risico je neemt en hoe lang je het geld kunt missen.
Vooral bij crypto ziet Stranders onder studenten veel kortetermijndenken. Snel winst willen maken, zonder duidelijke strategie. Met geleend geld kan dat extra hard aankomen. Je belegging kan flink dalen in waarde, terwijl je studieschuld blijft staan.
Helemaal tegen beleggen is Stranders ook niet. ‘Als studenten in staat zijn om succesvol te beleggen, dan is dat een kwaliteit’, zegt hij. ‘Dat moedig ik zeker aan. Ik hoop alleen dat studenten zich inlezen in het onderwerp en dat ze zich echt realiseren dat het ook echt mis kan gaan.’
Net als De Jong maakt hij onderscheid tussen extra lenen om te beleggen en beleggen met geld dat je overhoudt. ‘Als die vrijheid er is, dan kunnen ze inderdaad beleggen wat ze overhouden. Ik heb daar niet zo heel veel bezwaar tegen. Maar nogmaals: alleen als het verantwoord is.’
Deel dit verhaal op je socials:
[molongui_author_box]
